Oppenheimer, güçlü Jelmyto satışlarına rağmen UroGen Pharma hisse senedi PT’sini 34 dolara düşürdü
Cuma günü, UroGen Pharma (NASDAQ:URGN) Oppenheimer tarafından hisse senedi görünümünde bir revizyon yaşadı ve fiyat hedefi 35,00 $’dan 34,00 $’a hafifçe düşürülürken, Outperform notu korundu. Bu düzeltme, şirketin Jelmyto’nun dördüncü çeyrek satış rakamlarını açıklamasının ardından geldi. 23,5 milyon $’a ulaşan bu rakam, bir önceki yıla göre %28’lik bir artışa işaret ediyor.
Bu rakamlar hem Oppenheimer’ın 21,8 milyon dolarlık tahminini hem de 22,6 milyon dolarlık konsensüs tahminini aştı. Bu üstün performansa rağmen şirket, 2023 yılı boyunca brüt-net satışlar üzerinde tahmini 4 milyon dolarlık bir etkiye sahip olan 340B ilaç fiyatlandırma programı nedeniyle zorluklarla karşılaştı.
UroGen Pharma ayrıca 2024 yılı için satış beklentilerini de açıkladı ve gelirlerin 95 milyon ila 102 milyon dolar arasında olacağını tahmin etti. Bu öngörü Street tarafından beklenen 108 milyon doların altında kaldı ve bu tutarsızlık Perşembe günü şirketin hisse senedi değerinde kayda değer bir düşüşe katkıda bulunarak Nasdaq Biyoteknoloji Endeksi’nde (NBI) görülen %2’lik düşüşün aksine %18’lik bir düşüşe neden oldu.
Firma, ENVISION denemesinden elde edilen ve Haziran ayında açıklanması beklenen yanıt verilerinin dayanıklılığına ilişkin beklentilerini dile getirdi. Bu verilerin, düşük dereceli, orta riskli kas invaziv olmayan mesane kanseri (NMIBC) tedavisi olarak UGN-102 için Yeni İlaç Başvurusunu (NDA) destekleyeceğine inanılıyor.
UroGen Pharma, UGN-102 için FDA’ya Eylül ayında tamamlanması beklenen bir başvuru sürecindedir. Şirket, 2025’in ilk çeyreğinde FDA onayına ve piyasaya sürülmesine yol açabilecek Öncelikli İnceleme alma konusunda iyimserliğini koruyor.
İleriye dönük olarak Oppenheimer, UGN-102’nin 2028 yılına kadar yaklaşık 470 milyon dolarlık satış yapabileceğini öngörüyor. Firma, yatırımcı ilgisinin Jelmyto’dan UGN-102’ye kaymasıyla UroGen Pharma hisselerinin iyi performans göstermesinin beklendiğini öne sürüyor. Hisse senedi fiyatındaki son düşüş, yatırımcıların UGN-102’nin gelecekteki potansiyel büyümesinden faydalanmaları için bir fırsat olarak görülüyor.
InvestingPro İçgörüleri
UroGen Pharma (NASDAQ:URGN) finansal ve operasyonel aşamalarında ilerlerken, InvestingPro metrikleri şirketin performansına ve potansiyeline daha derin bir bakış sağlıyor. Piyasa değeri 448,8 milyon dolar olan firma, sektöründe önemli bir oyuncu olarak öne çıkıyor. En son veriler, 2023’ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ay için %87,92’lik önemli bir brüt kâr marjına işaret ederek, şirketin daha geniş zorluklara rağmen brüt düzeyde kârlılığı sürdürme yeteneğinin altını çiziyor.
Ancak bu finansal güç, InvestingPro İpuçları’nda da belirtildiği gibi önemli endişelerle yan yana bulunuyor. Analistler, UroGen Pharma’nın hızla nakit tükettiğinin altını çizdi ve önümüzdeki dönem için kazanç tahminlerini aşağı yönlü revize etti. Dahası, hisse senedinin geçtiğimiz ay -%23,78’lik toplam getiri ile önemli bir darbe almasıyla, yatırımcı duyarlılığı temkinli görünüyor.
Şirketin temettü ödememesi, kazançların işletmeye yeniden yatırıldığını gösterirken, UroGen Pharma’nın bu yıl kârlı olmasının beklenmediğini de belirtmek gerekir. Kârlılığın yokluğu, -4,3’lük negatif Fiyat/Kazanç (F/K) oranıyla da kanıtlanmaktadır; bu da cari gelir veya istikrar arayan yatırımcılar için bir endişe kaynağı olabilir.
UroGen Pharma’yı potansiyel bir yatırım olarak düşünenler için InvestingPro ek bilgiler ve ölçümler sunuyor. Şu anda 9 InvestingPro İpucu daha mevcut ve bilinçli kararlar vermek için çok önemli olabilecek kapsamlı bir analiz sağlıyor. Bu ipuçlarına ve daha fazlasına erişmek için InvestingPro’da InvestingPro aboneliğinde %20’ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
